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https://doi.org/10.21256/zhaw-2110Full metadata record
| DC Field | Value | Language |
|---|---|---|
| dc.contributor.advisor | Hilber, Norbert | - |
| dc.contributor.advisor | Rentzmann, Simon | - |
| dc.contributor.author | Umbricht, Rafael | - |
| dc.date.accessioned | 2018-07-16T08:00:51Z | - |
| dc.date.available | 2018-07-16T08:00:51Z | - |
| dc.date.issued | 2017 | - |
| dc.identifier.uri | https://digitalcollection.zhaw.ch/handle/11475/8109 | - |
| dc.description.abstract | Die Entwicklung des Black-Scholes-(Merton)-Modells liegt bereits mehr als 40 Jahre zurück. Trotzdem ist es nach wie vor unbestritten, dass dieses Modell einen bahnbrechenden Meilenstein im Bereich des Derivativpricings darstellt. Nichtsdestotrotz verfügt es auch über zahlreiche Defekte. Einer davon ist die Annahme, dass die Volatilität eines Basiswertes über die Laufzeit eines Derivates konstant ist. An diesem Punkt setzte Heston (1993) an und entwickelte ein Modell, welches die Volatilität eines Basiswertes, genauso wie den Verlauf des Basiswertes selber, stochastisch modelliert. Sein Modell, welches zwar nicht die erste Überlegung in dieser Hinsicht darstellt, bildet, vor allem aufgrund der Tatsache, dass es für einfache Derivate über eine analytische Lösung verfügt, ein Benchmark-Modell im Bereich der stochastischen Volatilitätsmodelle. | de_CH |
| dc.format.extent | 73 | de_CH |
| dc.language.iso | de | de_CH |
| dc.publisher | ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften | de_CH |
| dc.rights | http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/ | de_CH |
| dc.subject.ddc | 332.6: Investition | de_CH |
| dc.title | Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode | de_CH |
| dc.type | Thesis: Master | de_CH |
| dcterms.type | Text | de_CH |
| zhaw.departement | School of Management and Law | de_CH |
| dc.identifier.doi | 10.21256/zhaw-2110 | - |
| zhaw.originated.zhaw | Yes | de_CH |
| Appears in collections: | MSc Banking and Finance | |
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| File | Description | Size | Format | |
|---|---|---|---|---|
| Umbricht_Rafael_W.MA.BF.pdf | 1.92 MB | Adobe PDF |  View/Open |
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Umbricht, R. (2017). Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode [Master’s thesis, ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften]. https://doi.org/10.21256/zhaw-2110
Umbricht, R. (2017) Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode. Master’s thesis. ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften. Available at: https://doi.org/10.21256/zhaw-2110.
R. Umbricht, “Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode,” Master’s thesis, ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften, 2017. doi: 10.21256/zhaw-2110.
UMBRICHT, Rafael, 2017. Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode. Master’s thesis. ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften
Umbricht, Rafael. 2017. “Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode.” Master’s thesis, ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften. https://doi.org/10.21256/zhaw-2110.
Umbricht, Rafael. Pricing von exotischen Optionen im Heston Modell : eine praktische Anwendung anhand der Finite-Differenzen-Methode. ZHAW Zürcher Hochschule für Angewandte Wissenschaften, 2017, https://doi.org/10.21256/zhaw-2110.
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